A Tesla (TSLA), a Zacks Rank #3 (Hold) részvénye a tervek szerint a harmadik negyedéves eredményről számol be, miután a piac október 18-án, szerdán zár. A Tesla részvényei idén felülmúlták az autóipart és a szélesebb piacot, 133%-kal emelkedtek.
A bevételek közeledtével azonban a Tesla bevételeit számos tényező befolyásolhatja, beleértve az éles árcsökkentéseket, a termelés csökkentését és az olyan új termékek bevezetését, mint a Cybertruck és a Semi.
A Zacks Consensus Estimate szerint a jelenlegi negyedévben a Tesla harmadik negyedéves nyeresége 30,48%-kal 0,73 dollárra csökken. Ha a Tesla teljesíti a 0,73 dolláros elemzői várakozásokat, akkor nyeresége alacsonyabb lesz, mint az előző negyedévi 0,91 dolláros részvényenkénti és a tavalyi harmadik negyedévi részvényenkénti 0,76 dolláros nyereség.
Az opciós implikált mozgás, amelyet gyakran „implikált mozgásnak” is neveznek, egy tőzsdei fogalom, amely az opcióárazáshoz kapcsolódik. Ez a piaci várakozásokat képviseli arra vonatkozóan, hogy egy részvény árfolyama mennyit változhat egy közelgő eseményt követően (ebben az esetben a Tesla harmadik negyedéves részvényenkénti nyeresége). A kereskedők ezt az információt felhasználhatják arra, hogy tájékozott döntéseket hozzanak kereskedéseikről, és kezeljék a kockázatokat, hogy előre jelezzék a bevételi jelentéseket vagy más fontos eseményeket követő jelentős piaci változásokat. A Tesla opciós piac jelenleg +/- 7,1%-os elmozdulást javasol. Az elmúlt három negyedévben a Tesla részvényeinek árfolyama hozzávetőleg 10%-ot (-9,74%, -9,75%, +10,97%) emelkedett az eredményjelentést követő napon.
A Tesla több területen csökkentette árait ebben a negyedévben, beleértve a hazai járműveket, a kínai járműveket és a lízingeket. Feltételezhető, hogy Elon Musk a következő három okból csökkentette az árat:
1. A kereslet ösztönzése. A fogyasztókat sújtó makacs infláció miatt az alacsonyabb árak elősegíthetik a kereslet élénkítését.
2. Kormányzati ösztönzők. Az elektromos járművekre vonatkozó nagyvonalú állami ösztönzők igénybevételéhez a járműnek egy bizonyos ár alatt kell lennie.
3. Squeeze the Big Three – a Ford (F), a Stellantis (STLA) és a General Motors (GM) csúnya munkaügyi vitába keveredik a United Auto Workers-szel (UAW). Míg a Tesla már domináns szereplő az elektromos járművek piacán (a piac 50%-a), az alacsonyabb árak még inkább elbillenthetik a harcot az elektromos járművek fölényéért.
A Tesla már most is a legmagasabb haszonkulcsokkal rendelkezik az iparágban. A Tesla bruttó fedezete 21,49%, míg az autóiparé 17,58%.
A kérdés az, hogy a befektetők hajlandóak-e nyereséget áldozni a nagyobb piaci részesedésért cserébe? Musk azt akarja csinálni, amit Bezos egykor? (Olyan mértékben csökkentették az árakat, hogy szinte lehetetlen volt versenyezni). Amint azt a legutóbbi áttekintésemben tárgyaltam, a Tesla árai most vetekednek a hagyományos új autók áraival.
A Tesla alapítója és vezérigazgatója, Elon Musk szerint az autonóm vezetés a legfontosabb probléma, amelyet a Teslának meg kell oldania a hosszú távú siker érdekében. Az önvezetés sikeres megvalósítása megnövekedett eladásokat, kevesebb közlekedési balesetet és a „robotaxi” lehetőségét (több bevétel a Tesla és a Tesla ügyfelek számára) jelenti. A befektetőknek meg kell fogadniuk Musk szavát, és fokozottan figyelniük kell a vállalat azon állításaira, hogy előrehaladnak a „teljesen autonóm vezetés” felé. Júliusi beszédében Musk megemlítette, hogy az elektromos járműveket gyártó cég tárgyalásokat folytat a teljesen autonóm vezetési technológiájának engedélyezéséről.
A legtöbb Teslát követő elemző arra számít, hogy a vállalat valamikor a negyedik negyedévben kezdi meg a régóta várt Cybertruck SUV szállítását. Mivel azonban Elon Musk idővonala annyira ambiciózus, a befektetőknek nagyon oda kell figyelniük a Cybertruck-kal kapcsolatos megjegyzésekre.
A Tesla sorozatban a tizedik negyedben verte a Zacks Consensus EPS Estimate-t. Készíthet-e a Tesla újabb pozitív meglepetést a szokásosnál alacsonyabb várakozások mellett?
Mivel a Tesla nem szakszervezeti tag, az elektromos járművek királya kétségtelenül profitál majd a folyamatban lévő munkaügyi vitából. Ennek a pozitív katalizátornak a mértéke azonban továbbra sem világos.
A Tesla kihívásokkal teli körülmények között számol be a harmadik negyedévi eredményről. A nyereséget olyan tényezők befolyásolhatják, mint az árcsökkentés, a termeléscsökkentés és az új termékek bevezetése.
Szeretné a Zacks Investment Research legújabb ajánlásait? Ma letöltheti a következő 30 nap 7 legjobb részvényét. Kattintson ide az ingyenes jelentés megtekintéséhez
Feladás időpontja: 2023.10.18